تسلط بر مدل مارکت میکر ICT

آیا تا به حال احساس کرده‌اید که بازار دقیقاً می‌داند استاپ لاس (stop-loss) شما کجاست؟ وارد یک پوزیشن خرید (long) می‌شوید، اما بلافاصله می‌بینید که قیمت تغییر جهت می‌دهد، استاپ شما را می‌زند و سپس — در کمال ناباوری — دقیقاً به همان سمتی می‌رود که در ابتدا فکر می‌کردید. این یک توطئه نیست و شما هم طلسم نشده‌اید. شما به سادگی در سمت اشتباه مدل بازارساز (Market Maker Model) گرفتار شده‌اید.

مدل بازارساز ICT (یا همان MMM) بدون شک جامع‌ترین چارچوب در ابزارهای مفاهیم پول هوشمند (SMC) است. این صرفاً یک «الگو» نیست؛ بلکه نقشه‌ای است از نحوه ارائه قیمت توسط الگوریتم‌های نهادی از یک ناحیه نقدینگی به ناحیه دیگر. در پایان این راهنما، شما دیگر فقط به کندل‌ها نگاه نخواهید کرد، بلکه شاهد باز شدن یک داستان خواهید بود. ما مراحل مدل خرید بازارساز (MMBM) و مدل فروش بازارساز (MMSM) را کالبدشکافی می‌کنیم، یک مثال واقعی از معامله EUR/USD را بررسی می‌کنیم و به شما نشان می‌دهیم که دقیقاً چگونه ورودی‌های با احتمال بالا را در «سمت درست» منحنی پیدا کنید.

DNA مدل بازارساز

در هسته خود، مدل بازارساز یک ساختار قیمتی به شکل 'V' یا 'V معکوس' است. این مدل سفر قیمت را از یک تثبیت اولیه، از طریق مجموعه‌ای از انبساط‌ها (سمت چپ منحنی)، تا یک نقطه بازگشت و در نهایت بازگشت به تثبیت اولیه (سمت راست منحنی) توصیف می‌کند.

دو نسخه از این مدل وجود دارد:

1. مدل فروش بازارساز (MMSM): قیمت از یک ناحیه تثبیت به سمت بالا حرکت می‌کند، به یک مقاومت در تایم‌فریم بالا (HTF) یا استخر نقدینگی برخورد می‌کند و سپس به نقطه شروع باز می‌گردد.
2. مدل خرید بازارساز (MMBM): قیمت از یک ناحیه تثبیت به سمت پایین حرکت می‌کند، به یک حمایت در تایم‌فریم بالا (HTF) یا استخر نقدینگی برخورد می‌کند و به سمت نقطه شروع باز می‌گردد.

چرا این اتفاق می‌افتد؟ طبق تئوری ICT، بازارسازها (Market Makers) نیاز به مهندسی نقدینگی دارند. آن‌ها قیمت را حرکت می‌دهند تا معامله‌گران خرد را ترغیب به خرید یا فروش کنند و از این طریق نقدینگی «طرف مقابل» مورد نیاز برای پر کردن سفارش‌های بزرگ نهادی را ایجاد کنند. وقتی این موضوع را درک کنید، دیگر خودتان نقدینگی نخواهید بود، بلکه با آن معامله می‌کنید.

نکته حرفه‌ای: «سمت راست» منحنی همیشه احتمال موفقیت بالاتری نسبت به «سمت چپ» دارد. در سمت چپ، شما برخلاف روند معامله می‌کنید، اما در سمت راست، با جریان جدید پول هوشمند همراه می‌شوید.

فاز ۱: شناسایی تثبیت اولیه

هر مدل بازارساز با تثبیت اولیه (Original Consolidation) شروع می‌شود. این نقطه «پایگاه اصلی» برای قیمت است و معمولاً به صورت یک محدوده فشرده (رنج) ظاهر می‌شود که قیمت بین دو سطح در حال نوسان است. به عنوان مثال، تصور کنید GBP/USD برای چندین ساعت در طول سشن آسیا بین 1.2650 و 1.2670 در نوسان باشد.

این تثبیت بسیار حیاتی است زیرا هدف نهایی کل مدل را نشان می‌دهد. اگر در یک مدل خرید بازارساز (MMBM) باشیم، قیمت در نهایت از این محدوده به سمت پایین حرکت می‌کند تا نقدینگی سمت فروش را جمع‌آوری کند، اما بعداً به همین نقطه باز خواهد گشت.

انبساط (سمت چپ)

پس از تثبیت، قیمت دچار «شکست» (breakout) می‌شود. برای یک چشم آموزش‌ندیده، این شبیه شروع یک روند به نظر می‌رسد. در یک MMBM، قیمت در «مراحل» توزیع کاهش می‌یابد. ممکن است شاهد یک ریزش، یک اصلاح کوچک (که یک شکاف ارزش منصفانه (FVG) ایجاد می‌کند) و سپس ریزش دیگری باشید. این مراحل جایی هستند که معامله‌گران خرد به دام می‌افتند و در کف قیمت می‌فروشند، با این تصور که «سقوط» تازه شروع شده است.

بازگشت پول هوشمند: شناسایی نقطه چرخش

این نقطه «اوج» یا «کف» مدل است. در یک MMBM، قیمت به سمت یک آرایه در تایم‌فریم بالا (HTF) حرکت می‌کند؛ این می‌تواند یک اوردر بلاک (Order Block) روزانه یا یک کف قدیمی ماهانه باشد.

چگونه بفهمیم بازگشت واقعی است؟ ما به دنبال تغییر در ساختار بازار (MSS) می‌گردیم.

سناریوی مثال:

• قیمت به سطح حمایتی در 1.0800 برخورد می‌کند.
• یک «استاپ ران» (Stop Run) ایجاد می‌کند (یک نفوذ سریع به زیر 1.0800 تا 1.0790 برای فعال کردن استاپ‌های فروش).
• سپس قیمت با قدرت به بالای 1.0815 باز می‌گردد و یک سقف کوتاه‌مدت اخیر را می‌شکند.
• این جابجایی (Displacement) یک شکاف ارزش منصفانه (FVG) به جا می‌گذارد.

این حرکت تهاجمی همان «بازگشت پول هوشمند» (SMR) است. این سیگنالی است که نشان می‌دهد موسسات انباشت پوزیشن‌های خرید خود را تمام کرده‌اند و اکنون آماده‌اند قیمت را به سمت تثبیت اولیه هدایت کنند.

هشدار: سعی نکنید دقیقاً کف قیمت را بگیرید. بسیار ایمن‌تر است که منتظر تغییر در ساختار بازار (MSS) بمانید تا تایید شود که «بازارساز» سوگیری (bias) خود را تغییر داده است.

معامله در مرحله دوم توزیع

پس از تایید بازگشت، به «سمت راست» منحنی می‌رویم. اینجاست که سودآورترین ستاپ‌ها قرار دارند. به طور مشخص، ما به دنبال انباشت مجدد مرحله دوم (در مدل خرید) یا توزیع مجدد مرحله دوم (در مدل فروش) می‌گردیم.

سمت راست را به عنوان تصویر آینه‌ای سمت چپ تصور کنید. اگر در راه پایین آمدن یک اوردر بلاک (Order Block) ایجاد شده باشد، قیمت اغلب در راه بالا رفتن به همان سطح واکنش نشان می‌دهد.

نحوه ورود:

1. شناسایی FVG یا اوردر بلاک ایجاد شده پس از جابجایی از SMR.
2. انتظار برای اصلاح (Retracement) به داخل آن ناحیه.
3. هدف‌گذاری تثبیت اولیه.

اگر تثبیت اولیه در 1.0950 بود و بازگشت در 1.0800 اتفاق افتاد، هدف شما همان سطح 1.0950 است. این به شما یک «کشش نقدینگی» (Draw on Liquidity) عظیم می‌دهد.

یک مثال کاربردی: بررسی گام‌به‌گام EUR/USD

بیایید به یک ستاپ معاملاتی فرضی اما واقع‌بینانه نگاه کنیم تا اعداد را بررسی کنیم.

ستاپ:

1. تثبیت اولیه: جفت‌ارز EUR/USD در طول سشن لندن در محدوده 1.1020 تا 1.1040 رنج است.
2. حرکت نزولی: در زمان بازگشایی نیویورک، قیمت با قدرت به 1.0950 سقوط می‌کند و به یک اوردر بلاک صعودی روزانه برخورد می‌کند.
3. بازگشت: در ساعت 10:30 صبح به وقت EST، قیمت سطح 1.0950 را جارو می‌کند و سپس به سمت 1.0980 پرتاب می‌شود و سقف نوسانی 15 دقیقه‌ای را می‌شکند. این حرکت یک FVG بین 1.0965 و 1.0975 باقی می‌گذارد.
4. ورود: شما یک سفارش لیمیت در 1.0970 (وسط FVG) قرار می‌دهید.
5. مدیریت ریسک: استاپ لاس شما زیر کف SMR در 1.0945 قرار می‌گیرد (25 پیپ). هدف شما سقف تثبیت اولیه در 1.1040 است (70 پیپ).

نتیجه:
قیمت به 1.0970 برخورد می‌کند، سفارش شما را فعال می‌کند و به طور پیوسته به سمت بالا حرکت می‌کند. در پایان سشن، به 1.1040 می‌رسد.

• ریسک به ریوارد: 1:2.8
• سود در 1 لات استاندارد: $700
• ریسک در 1 لات استاندارد: $250

این قدرت مدل بازارساز است. شما حدس نمی‌زنید که قیمت ممکن است کجا برود؛ شما ناحیه خاصی را هدف قرار می‌دهید که می‌دانید نقدینگی در آنجا نهفته است.

قوانین طلایی: زمان و ریسک

حتی بهترین مدل‌ها هم اگر «زمان» را در نظر نگیرید، شکست می‌خورند. مفاهیم ICT به شدت بر کیل‌زون‌ها (Killzones) تکیه دارند. مدل بازارساز به احتمال زیاد بازگشت خود را در طول بازگشایی لندن (2:00 تا 5:00 صبح EST) یا بازگشایی نیویورک (7:00 تا 10:00 صبح EST) تکمیل می‌کند. اگر شاهد یک «بازگشت» در ساعت 3:00 بعد از ظهر EST بودید، مشکوک باشید؛ این اغلب فقط یک اصلاح در یک روند بزرگتر است.

ثانیاً، بر استراتژی‌های مدیریت ریسک تمرکز کنید. هیچ مدلی 100% دقیق نیست. حتی اگر ستاپ عالی به نظر برسد، فقط 1% از حساب خود را ریسک کنید. اگر یک حساب $10,000 دارید، یک استاپ 25 پیپی در EUR/USD با استفاده از 0.4 لات، مبلغ $100 ریسک خواهد داشت. این تضمین می‌کند که حتی اگر «بازارساز» کار غیرمنتظره‌ای انجام داد، شما برای معامله در روزهای بعد زنده بمانید.

مثال: اگر یک حساب $5,000 دارید و در هر معامله 1% ($50) ریسک می‌کنید، باید ۵۰ بار پشت سر هم ضرر کنید تا حساب شما صفر شود. انضباط تنها «جام مقدس» در فارکس است.

نتیجه‌گیری

مدل بازارساز ICT یک کلاس پیشرفته در درک نیت بازار است. با شناسایی تثبیت اولیه، انتظار برای بازگشت پول هوشمند در یک سطح HTF و معامله در «سمت راست» منحنی، شما از یک قمارباز به یک تکنسین تبدیل می‌شوید.

قدم بعدی شما؟ نمودارهای خود را باز کنید و ۵ مثال از تثبیت اولیه پیدا کنید که قیمت پس از یک حرکت بزرگ در نهایت به آن‌ها بازگشته است. هنوز معامله نکنید — فقط شکل 'V' را مشاهده کنید. وقتی یک بار آن را ببینید، دیگر نمی‌توانید نادیده‌اش بگیرید.

آیا آماده‌اید که دیگر نقدینگی نباشید و معامله با بزرگان بازار را شروع کنید؟ با اصلاح تکنیک‌های ورود خود و تسلط بر کیل‌زون‌ها شروع کنید.

سوالات متداول

تفاوت بین MMBM و MMSM چیست؟

مدل خرید بازارساز (MMBM) یک ساختار صعودی است که در آن قیمت پس از یک ریزش به تثبیت سقف قبلی باز می‌گردد. مدل فروش بازارساز (MMSM) یک ساختار نزولی است که در آن قیمت پس از یک رالی به تثبیت کف قبلی باز می‌گردد.

کدام تایم‌فریم برای مدل بازارساز بهترین است؟

اگرچه این مدل فراکتال است (در همه تایم‌فریم‌ها ظاهر می‌شود)، معامله‌گران متوسط اغلب بهترین نتایج را با استفاده از نمودارهای ۱ ساعته یا ۱۵ دقیقه‌ای برای تشخیص «منحنی» و نمودار ۵ دقیقه‌ای یا ۱ دقیقه‌ای برای تایید ورود پیدا می‌کنند.

آیا می‌توانم از مدل بازارساز برای اسکالپینگ استفاده کنم؟

بله، مدل بازارساز ICT به وفور توسط اسکالپرها استفاده می‌شود. در نمودار ۱ دقیقه‌ای، «تثبیت اولیه» ممکن است فقط ۲۰ دقیقه طول بکشد و کل حرکت در یک ساعت تکمیل شود. با این حال، منطق دقیقاً یکسان باقی می‌ماند.

چگونه بفهمم بازگشت قیمت یک فریب (fake-out) است؟

همیشه به دنبال «تغییر در ساختار بازار» (MSS) همراه با «جابجایی» (Displacement) باشید. اگر قیمت به آرامی و بدون انرژی یا بدون به جا گذاشتن شکاف ارزش منصفانه (FVG) به بالای یک سقف بخزد، احتمالاً یک تله است، نه یک بازگشت پول هوشمند.